inPUT: Isso foi, no mínimo, estranho

Fala, estrategista!

Não sei se você acompanhou o mercado essa semana, mas na quarta-feira (11) após o fechamento, aconteceu algo que ninguém esperava.

Guia Do Iniciante em Opções

Como sair do zero e dar seus primeiros passos no mercado de opções

Uma inconsistência contábil foi descoberta nas Americanas (AMER3).

O fato é que descobriram que havia uma dívida de R$20 bilhões devido a uma operação chamada de “forfait” ou “risco sacado”.

Mas o que é isso?

Quando uma empresa compra bens à prazo, ela se compromete a pagar esses fornecedores em uma data futura.

Só que, muitas vezes, o fornecedor não quer esperar o prazo total para receber esse dinheiro, então ela procura um banco para lhe antecipar esse pagamento.

Nesse momento, com o consentimento da empresa compradora, o compromisso de quitar a dívida passa a ficar com o banco e não mais com o fornecedor.

Essa dívida, bem como os juros que serão pagos, deveriam ser colocados no balanço com notas explicativas sobre o mesmo.

Mas, por não haver uma normatização para esse tipo de operação, a Americanas não colocou em seu balanço durante anos.

E agora “descobriram” que existia uma dívida a ser paga de R$20 bilhões, enquanto o patrimônio líquido da empresa é de “apenas” R$15 bilhões.

Mas o mais louco disso tudo não foi essa descoberta…

Ao apagar das luzes, próximo ao fechamento do mercado, uma operação atípica com opções de venda foi identificada.

E quando falamos de operação atípica é porque entrou um volume 9x maior do que o normal, apostando na queda da companhia antes mesmo de sair a notícia.

Com isso, o “sortudo” garantiu um lucro de 15x o valor da aposta, colocando mais de R$5 milhões no bolso.

Obviamente, a CVM entrou com uma investigação para avaliar um possível caso de insider trading, que é o uso de informações privilegiadas e que consiste em um crime financeiro.

A pergunta que fica é: É possível pegar essas movimentações mesmo sem ter essas informações e sem cometer crime?

Sim! É possível.

Mas calma… Não acredito que tenha sido o caso e não são condições que acontecem com frequência.

No Sistema Diamante, usamos opções para gerar renda e, com parte dessa renda, colocamos em posições que podem dar ganhos exponenciais.

No início de 2020, havíamos feito isso e comprado opções de venda da PETR4 (Compra da PETRO197) por R$0,02.

Quando a pandemia estourou, essas opções foram para R$8,00.

Como Gerar Renda Semanal em Dólar

Condição especial de lançamento do Opções e Oportunidades USA

O Erick pegou mais de 12.000% e o Sérgio fez R$30 virarem R$3500.

Mas veja que o volume aportado foi bem diferente dos R$300.000 que o investidor misterioso da Americanas colocou e já estávamos montando essa posição a alguns meses sem êxito, financiando o risco delas com a renda que o mercado gerava.

Existem outras estratégias direcionais em que usamos a análise estatística para efetivar as operações direcionais em que a probabilidade de êxito ultrapassa os 70%.

Mas o retorno não chega nem perto dessas movimentações explosivas que acontecem de uma vez só.

É possível pegar ganhos exponenciais com opções, mas não é tão simples como aconteceu com as Americanas (a não ser que você tenha informações privilegiadas e esteja disposto a cometer um crime).

Se o investidor misterioso da Americanas será pego ou não, não sabemos. Mas por aqui, seguimos nas nossas estratégias, gerando renda recorrente com consistência e pegando alguns bons movimentos esporádicos.

E o que você acha? Ele vai ser pego ou não? Me responda nesse email aqui.

Um grande abraço e até o próximo InPUT.
Leo Dutra.

Ps.: não custa te avisar que na próxima segunda-feira, 16/01, as aulas da Semana da Renda Recorrente se iniciam. Preparei um conteúdo novo, exclusivo e feito pensado para você. Não deixe de confirmar a sua presença (totalmente gratuito).